Hypoteční trh II. kvartál 2024
Hypotéky navzdory klesajícím sazbám ČNB stagnují. Česká národní banka opakovaně reagovala na zlepšující se ekonomickou situaci v ČR snížením ceny peněz pro hypotéky. Ve druhém kvartále celkem třikrát uvolnila měnovou politiku, když 2T repo sazbu nastavila na 4,75%. Navzdory tomuto uvolnění sazby u hypoték klesly jen kosmeticky.
Oživení realitního trhu a nárust objemu poskytnutých hypoték však nevytváří na banky výraznější konkurenční tlak. Jedním z důvodů proč hypotéky neklesají, je nespokojenost bank s novou výší sankce za předčasné splacení úvěru v maximální výši 1%. Banky využívají současného období k navyšování rizikové marže, aby rozpustily náklady spojené s předčasným splacením na všechny klienty, a omezily hypoteční turistiku.
Z důvodů dlouhodobé ceny peněz, přesněji výše úrokových swapů na 3 a 5 let, nelze ani po datu 1.9.2024, od kdy budou banky uplatňovat nové sankce, nelze očekávát razantnější pokles úrokových sazeb u hypoték. Úrokové swapy pak ovlivňují dlouhodobou cenu peněz, zatímco dvoutýdení repo sazba má přímý vliv zejména na 1 leté fixace.
![](https://czech-loan.cz/wp-content/uploads/2024/07/image.png)
![](https://czech-loan.cz/wp-content/uploads/2024/07/image-1.png)
zdroj Patria.cz
Oživení hypotečního trhu pokračuje
Na jaře zpravidla dochází k největší realitní aktivitě, čemuž také odpovídá nárust objemu poskytnutých hypoték, kdy za II. kvartál 2024 bylo poskytnuto celkem 69,8 mil. Kč (duben 21,9 mil Kč, květen 23,7 mil Kč, červen 24,2 mi. Kč). Jedná se o nové hypotéky i refinancování stávajících úvěrů.
Červnová inflace dosahující cíle 2% vytváří další prostor pro snížení ceny zdrojů hypoték ze strany ČNB a také očekávání poklesu úrokových swapů. Dle vyjádření představitelů bankovní rady, můžeme do konce roku očekávat uvolnění měnové politiky na každém dalším zasedání. Do konce roku jsou naplánována ještě 4 měnově politická zasedání.
Hypoteční index
Hypoteční index tvořený úrokovými sazbami z nově poskytnutých hypoték bez refinancování dosáhl v červnu 2024 na 5,06 % p.a
![Hypoteční index červen 2024](https://czech-loan.cz/wp-content/uploads/2024/07/Hypoindex-6_2024.png)
Průměrná hypotéka II. kvartál 2024: průměrná výše hypotéky se ve druhém čtvrtletí zvýšila o 298.191 Kč, kdy z březnových 3.441.874 Kč narostla na 3.740.065 Kč, čímž byl překonán dosavadní rekord z listopadu 2021 (3,46 mil. Kč), naopak nejnižší úrovně bylo dosaženo v lednu 2024 (2,83 mil. Kč).
![](https://czech-loan.cz/wp-content/uploads/2024/04/image.png)
Omezení 10 letých fixací
Sazby 10 letých fixací stagnují a nebo je některé banky zcela přestávají poskytovat. Například hypotéku s fixací na 10 let lze v současnosti nalézt pouze u MONETy, ČSOB, Raiffeisenbank a ČS, zatímco ostatní banky se rozhodly tento produkt z nabídky vyřadit. Konec 10 letých fixací reflektuje novelu zákona o spotřebitelských úvěrech, která stanovila maximální sankce na 1% za předčasné splacení ze strany klienta.
![srovnat hypoteku](https://czech-loan.cz/wp-content/uploads/2020/04/srovnani-hypotek.jpg)
Hypoteční sazby léto 2024
Holubiččí měnová politika ČNB napomáhá k hlubšímu oživení realitního trhu. Developeři připravují nové projekty a obnovují pozastavené projekty v oblasti rezidenčních nemovitostí. Banky, které těží ze zvýšeného zájmu o hypotéky, s výraznějšími slevami tedy příliš nespěchají.
Přijatou strategií tak nadále zůstává individuální neveřejné vyjednávání o sazbách, což se týká primárně klientů s vysokou bonitou, nebo požadavkem na nadprůměrnou hypotéku. Příkladem této strategie je nová sleva -0,2 u ČSOB pro klienty s příjmem vyšším než 60.000 Kč.
Z květnového hypotečního fóra v Praze vyplývá, že přední úvěráři predikují pokles sazeb u nových úvěrů v druhé polovině roku na úroveň v rozmezí 4,6 až 5,2%.
![Banner hypotéka prosinec 2023](https://czech-loan.cz/wp-content/uploads/2023/12/CZECH-LOAN.CZ-bannery-hypotecni-uvery-648x648px-DS.png)